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Financer son apport en fonds propres

Financer l'apport en fonds propres demandé dans une opération

Financez les fonds propres nécessaires pour réaliser vos opérations, faites plus d'opérations, et augmentez votre rentabilité.

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Se financer en crowdfunding

Les professionnels de l’immobilier : promoteurs/constructeurs, marchands de biens, foncières doivent recourir à différentes solutions pour financer leur cycle d’exploitation : dettes bancaires, fonds propres et co-investisseurs. Le crowdfunding immobilier leur offre une nouvelle alternative particulièrement adaptée.

De 100.000€ à 8 millions €

Flexibilité du montant, mise en place d'une ligne de tirage également possible.

De 1 mois à 7 ans

La durée du prêt s'adapte à vos besoins et à votre capacité de remboursement.

Amortissable ou in fine

Un remboursement qui s'adapte à vos besoins. Différé possible également.

Une réponse en 24h

Un retour rapide, une réponse ferme en quelques jours.

Déposez une demande de financement pour une opération, nous étudions votre demande sous 24h.

Obtenir un financement

Un crédit pour les acteurs de l'immobilier

Nous finançons les professionels de l'immobilier. Découvrez les différents acteurs.

Promoteur Constructeur

Son rôle est d’organiser et financer la construction de divers projets immobiliers. Ses fonctions sont définies et encadrées.

Marchand de biens

Le marchand de biens est spécialisé dans l’achat d’actifs avec pour but de les revendre rapidement en réalisant une plus-value.

Lotisseur

Spécialiste de l'aménagement foncier, il n'est pas constructeur il se charge d'aménager un terrain en vue d'en faire un lotissement.

Foncière

Les foncières sont des sociétés dont l’objet est l’acquisition et la gestion d’un parc d’actifs immobiliers.

Nous sommes déjà partenaires de 105 entrepreneurs, qui nous font confiance et à qui nous avons déjà prêté 69M€ afin de financer leur croissance.

Les fonds propres, une ressource essentielle mais limitée

Comment sont constitués les fonds propres ?

Les fonds propres sont constitués d’apport des actionnaires dans le cadre d’augmentations de capital (la quote-part de capital étant directement liée au montant souscrit et à la valorisation retenue pour la société).

Ils sont également augmentés (ou diminués dans le cas de pertes) par la mise en réserves de bénéfices réalisés par l’entreprise. Chaque année, les actionnaires décident en effet de l’allocation des bénéfices qui sont soit versés en dividendes (et sortent du patrimoine de l’entreprise), soit portés en réserves au bilan de l’entreprise.

La contrepartie comptable des fonds propres est un mouvement de trésorerie positif augmentant le solde bancaire de la société. Ce solde peut être ensuite utilisé pour des investissements ou des dépenses courantes.

Pourquoi les fonds propres sont-ils une ressource si précieuse ?

Par nature les fonds propres (ou ressource en capital) ne sont pas illimités. Les augmenter en faisant appel à des investisseurs externes implique un partage de la valeur de l’entreprise avec les nouveaux actionnaires partenaires. Les rendements attendus par des détenteurs de capital sont parmi les plus élevés et proportionnels au fait que les actionnaires sont les premiers impactés en cas de faillite (ils ne récupèrent leur mise qu’après les autres créanciers).

Le recours à des financements externes (banque, obligations) non dilutifs, permet donc aux actionnaires existant de bénéficier d’un effet de levier, à un coût financier inférieur au coût de rémunération du capital. D’autant plus que ces financements peuvent être significatifs, notamment via des maturités long terme, ou s’ils sont adossés à des actifs.

Le recours à ce type de solutions reste limité par la valeur des actifs en garantie et les ratios d’endettement (ratio dette nette sur EBE notamment), mais ne pas y avoir recours revient à partager d’autant la valeur de son entreprise avec de nouveaux actionnaires apportant les fonds propres nécessaires.

Il existe également des solutions intermédiaires tels que les comptes courants d’associés, qui sont des « quasi-fonds propres » des créances à long terme.

Chronologie de mobilisation des fonds propres

Par nature les notions de fonds propres et de capital sont fortement liées à la notion de prise de risque et d’objectif rendement élevés.

Les actionnaires sont les premiers exposés en cas de faillite : ils sont « servis » en dernier après les créanciers en cas de liquidation. En contrepartie, ceux sont les seuls intéressés aux bénéfices de l’entreprise.

A noter que pour gérer des niveaux de risques plus ou moins importants entre actionnaires, par exemple le cas d’actionnaires « derniers arrivés » sur des bases de valorisation élevées, il existe des systèmes d’actions de préférence permettant un traitement différencié et une priorité sur les flux pour leurs détenteurs.

Les actionnaires ont donc vocation à être à l’origine des projets, puis d’agréger des financements externes par la suite afin de créer un effet de levier et ainsi augmenter la rentabilité des fonds engagés dans une opération.

WeShareBonds est régulée par le code monétaire et financier et le règlement général de l'Autorité des Marchés Financiers (AMF). Retrouvez-vous sur le registre de l'ORIAS sous le numéro 16002193.

Financer ou re-financer ses fonds propres

Que ce soit pour un projet « corporate » ou pour une opération immobilière, la disponibilité des liquidités pouvant être injectée en fonds propres est clé :

Le crowdfunding immobilier permet d’apporter des ressources financières via une obligation amortissable ou in fine, en finançant tout ou partie d’une opération, ou en refinançant la société.

Re-financer un compte-courant d’associé

Le crowdfunding immobilier permet de refinancer le ou les comptes courants précédemment injectés pour un « bridge de financement ». Ceci afin d'e ré-utiliser ces fonds propres pour capitaliser de nouvelles opérations.

Re-financer une opération immobilière

Pour les promoteurs immobiliers, foncières, et marchands de biens, refinancer son apport en fonds propres permet de dégager à nouveau des fonds propres mobilisables pour de nouvelles opérations. En d’autres termes, le professionnel de l’immobilier s’affranchit du fait de devoir attendre le débouclage total (revente) de projets en cours, pour en démarrer de nouveaux.

Un autre effet positif du re-financement de tout ou partie d’une opération immobilière, est d’augmenter son effet de levier. En effet dans le cas où la quote-part de fonds propres mobilisés dans un premier temps a été particulièrement significative (opération de promotion « en blanc », achat de biens immobiliers en adjudication judiciaire, transaction préemptée rapidement…) en attendant de procéder un refinancement ultérieur, le re-financement augmente significativement l’effet de levier produit et la rentabilité de l’investissement pour le professionnel de l’immobilier.

Les financements mis en place en crowdfunding immobilier permettent de récupérer plus rapidement les fonds propres engagés, via l’émission d’obligations amortissables ou in fine, avec des échéances généralement calquées sur le dénouement prévu des projets financés. Les investisseurs re-financent les fonds propres qui auraient été récupérés dès l’atteinte du point mort (en théorie il y a une marge de sécurité du fait qu’un profit est également prévu).

Cela permet d’éviter des levées en capital pour mener de nouvelles opérations. Lever des fonds sous forme de capital implique des problématiques de valorisation souvent chronophages et un partage de la valeur potentiellement onéreux (co-investisseur, co-promotion).

Le financement en crowdfunding immobilier offre donc une solution aux professionnels de l’immobilier sur l’ensemble de ces problématiques de gestion de leurs fonds propres, d’augmentation de leur effet de levier, et d’amélioration de leur rentabilité. Ces financements interviennent sur la base d’une analyse cohérente des cash-flows et du levier d’endettement, de l’avancement du projet et de la visibilité concernant l’atteinte du point mort et d’un profit. Il peut avoir une utilisation large, au-delà d’un financement entièrement adossé à des actifs.

Crowdfunding immobilier

Les opérations de promotion immobilière nécessitent des besoins croissants en fonds propres du promoteur.

Le Crowdfunding immobilier s'est récemment imposé comme la solution la plus avantageuse quant à un financement alternatif.

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Comment augmenter votre effet de levier ?

Vos fonds propres ne sont pas illimités, et vos banques ne financent pas 100% de vos opérations ? Déposez un dossier en quelques clics sur WeShareBonds, et maximisez votre effet de levier.

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Très simple et 100% en ligne : remplissez notre formulaire de demande de financement en quelques minutes.

Nous recevons votre demande en direct, et revenons vers vous sous 24h avec une première réponse. Comme ça, c'est rapide.

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Quelques jours suffisent pour obtenir un accord de financement

Notre relation est basée sur l'échange et le respect d'une expertise mutuelle. Notre équipe d'analystes étudie donc avec soin votre demande, et échange avec vous afin de bien comprendre votre projet.

En quelques jours, nous prenons une décision d'investissement, et revenons vers vous.

Une collecte rapide, et des fonds sous 48h sur votre compte bancaire

Nos collectes durent en moyenne quelques jours, et sont ouvertes à notre communauté d'investisseurs. Pour certains projets, des collectes confidentielles peuvent également être envisagées.

Une fois les fonds collectés, ceux-ci sont versés sur votre compte bancaire sous 48h.

Vous remboursez les fonds prêtés selon un échéancier amortissable ou in fine

Notre financement s'adapte à vos besoins : différé d'amortissement, remboursement in fine (bullet)… Nos équipes font du sur-mesure pour vous.

Nous suivons ensuite l'avancement du projet, et vous remboursez les fonds selon les modalités que nous avons convenues ensemble.

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